Ett fondprospekt är ett viktigt juridiskt dokument som varje investerare bör läsa innan de bestämmer sig för att investera i en viss fond. Ömsesidiga fonder regleras av Securities and Exchange Commission, som reglerar företag som erbjuder fond till potentiella investerare. Bland reglerna är att en fond måste uppdatera sitt prospekt minst en gång per år.
Prospekt Basics
Information om en fond kan generellt hittas från flera källor, till exempel investeringswebbplatser och online-publikationer, men den bästa informationskällan för en fond är dess prospekt. SEC-reglerna anger att ett fondprospekt måste presentera nyckeltal för investerare, inklusive fondens tidigare resultat och avgifter för investerare. Prospektet måste också förberedas i ett standardformat som anges av SEC-reglerna, så att investerare enkelt kan jämföra en fond med en annan.
Särskilda sammandragsprospektregler
Sedan januari 1, 2011, SEC-regler kräver fonder att följa speciella prospektregler som innefattar att förbereda en kortfattad sammanfattning av viktig prospektinformation. Sammanfattningen måste bifogas fondens långsiktiga prospekt som lämnas in till SEC. Sammanfattningen måste innehålla den information som krävs i en viss order, enligt följande: investeringsmål och mål; kostnader (inklusive avgiftstabell och exempel) huvudinvesteringsstrategier, risker och tidigare prestationer ledning (inklusive investeringsrådgivare och portföljförvaltare); inköps- och försäljningsförfaranden skatteinformation; och ekonomisk intermediär ersättning.
Regler för prospektuppdatering
Det datum då en fond utfärdar ett prospekt bör vara på prospektets framsida. SEC-regler kräver att fondprospektet uppdateras minst en gång per år. Prospektet bör också uppdateras när det sker en väsentlig förändring av fondens fond, exempelvis att fondförvaltare avgår eller skjuter upp. En fond som ofta uppdaterar sin prestationsinformation på sin webbplats eller med ett avgiftsfritt nummer måste placera denna information i sitt prospekt sammanfattning.
Leverans av prospekt till investerare
Ett prospekt måste lämnas till alla som investerar i en fond. Det är dock en bättre praxis att begära en kopia av prospektet innan du investerar i fonden. Prospektet ska tillhandahållas kostnadsfritt av fondföretaget, dess registrerade representant eller en mäklare.
